嘉实多元收益债券型证券投资基金
2024年第2季度报告
2024年6月30日
基金管理人：嘉实基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：2024年7月18日嘉实多元债券2024年第2季度报告
§1重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年07月16日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2024年04月01日起至2024年06月30日止。
§2基金产品概况基金简称嘉实多元债券基金主代码070015基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2008年9月10日
报告期末基金份额总额1703345212.10份
投资目标在控制风险和保持资产流动性的前提下，本基金通过谋求较高的当期收益，力争资产的长期稳定增值。
投资策略在本基金的债券(可转债除外)投资过程中，本基金管理人将采取积极主动的投资策略，在宏观经济趋势研究、货币及财政政策趋势研究的基础上，以中长期利率趋势分析和债券市场供求关系研究为核心，结合信用息差水平分析和收益率曲线形态分析，实施积极的债券投资组合管理，以获取较高的债券组合投资收益。本基金所采取的主动投资策略涉及债券组合构建的三个步骤：确定
债券组合久期、确定债券组合期限结构及类属配置、单个资产选择。其中，每个步骤都采取特定的主动投资子策略，以尽可能地控制风险、提高基金投资收益。
具体包括：1、资产配置策略；2、债券投资策略（债券投资（可转债除外）、可转债投资）；3、股票投资策略
（新股申购、公开增发等一级市场投资、二级市场股票投资、存托凭证投资）；4、权证投资策略。
业绩比较基准中国债券总指数
风险收益特征本基金为债券型基金，其长期平均风险和预期收益率低于股票基金、混合基金，高于货币市场基金。
第2页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告基金管理人嘉实基金管理有限公司基金托管人中国工商银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称 嘉实多元债券 A 嘉实多元债券 B下属分级基金的交易代码070015070016
报告期末下属分级基金的份额总额1359977077.60份343368134.50份
§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位：人民币元
报告期（2024年4月1日-2024年6月30日）主要财务指标
嘉实多元债券 A 嘉实多元债券 B
1.本期已实现收益-4498923.46-4024495.54
2.本期利润-2957084.37-4412862.25
3.加权平均基金份额本期利润-0.0020-0.0087
4.期末基金资产净值1653083517.54415101738.78
5.期末基金份额净值1.2161.209
注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
（2）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
嘉实多元债券 A业绩比较基准净值增长率标业绩比较基准
阶段净值增长率*收益率标准差*－**－*
准差*收益率*
*
过去三个月-0.12%0.24%1.75%0.09%-1.87%0.15%
过去六个月0.77%0.30%3.83%0.09%-3.06%0.21%
过去一年-0.51%0.28%5.99%0.08%-6.50%0.20%
过去三年0.57%0.35%16.31%0.08%-15.74%0.27%
过去五年26.73%0.40%25.84%0.10%0.89%0.30%
自基金合同131.62%0.34%97.92%0.12%33.70%0.22%
第3页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告生效起至今
嘉实多元债券 B业绩比较基准净值增长率标业绩比较基准
阶段净值增长率*收益率标准差*－**－*
准差*收益率*
*
过去三个月-0.23%0.25%1.75%0.09%-1.98%0.16%
过去六个月0.58%0.30%3.83%0.09%-3.25%0.21%
过去一年-0.79%0.28%5.99%0.08%-6.78%0.20%
过去三年-0.40%0.35%16.31%0.08%-16.71%0.27%
过去五年24.89%0.40%25.84%0.10%-0.95%0.30%自基金合同
120.33%0.34%97.92%0.12%22.41%0.22%
生效起至今
3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
第4页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
注：按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起6个月为建仓期，建仓期结束时本基金的各项资产配置比例符合基金合同约定。
3.3其他指标无。
§4管理人报告
4.1基金经理（或基金经理小组）简介
任本基金的基金经理期限证券从业姓名职务说明任职日期离任日期年限
本基金、嘉实策略
混合、嘉实瑞虹三曾任新疆金新信托证券管理总部信息研
年定期混究部经理，德恒证券信息研究中心副总经合、嘉实理、经纪业务管理部副总经理，兴业证券价值成长研究发展中心高级研究员、理财服务中心
混合、嘉2019年8月1首席理财分析师，上海证券资产管理分公洪流-25年实竞争力日司客户资产管理部副总监，圆信永丰基金优选混首席投资官。2019年2月加入嘉实基金合、嘉实 管理有限公司，曾任上海 GARP投资策略阿尔法优组投资总监。现任平衡风格投资总监。硕选混合、士研究生，具有基金从业资格。中国国籍。
嘉实品质优选股
票、嘉实
第5页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告兴锐优选一年持有
期混合、嘉实欣荣混合（LOF）基金经理
本基金、
嘉实策略曾任英国德勤会计师事务所审计师，博时混合、嘉基金管理有限公司行业研究员，天弘基金实致安3管理有限公司、长盛基金管理有限公司投
2022年5月21
董福焱个月定期-14年资经理。2018年7月加入嘉实基金管理日
债券、嘉 有限公司，曾任职于上海 GARP投资策略实精选平组，现任基金经理。硕士研究生，具有基衡混合基金从业资格。中国国籍。
金经理
本基金、嘉实新思
路混合、曾任招商基金管理有限公司固定收益投嘉实致宁
资部研究员，宝盈基金管理有限公司固定
3个月定
2022年5月21收益部研究员、投资经理、基金经理。2021
李宇昂开纯债债-8年日年7月加入嘉实基金管理有限公司固收
券、嘉实
与配置组，任投资经理。硕士研究生，具双季瑞享有基金从业资格。中国国籍。
6个月持
有债券基金经理
注：（1）首任基金经理的“任职日期”为基金合同生效日，此后的非首任基金经理的“任职日期”
指根据公司决定确定的聘任日期；“离任日期”指根据公司决定确定的解聘日期。
（2）证券从业的含义遵从行业协会相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉实多元收益债券型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和
第6页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、
严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过 IT系统和人工监控等方式进行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。
4.3.2异常交易行为的专项说明
报告期内，公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的，合计3次，均为不同基金经理管理的组合间因投资策略不同而发生的反向交易，未发现不公平交易和利益输送行为。
4.4报告期内基金的投资策略和运作分析
债券市场方面，24年2季度基本面保持平稳态势，经济保持高增速，高质量发展逐步推进，但经济中也存在传统行业预期偏弱、信心不足等问题。海外局面依然混乱，美国数据有强有弱，西方部分国家启动降息。2季度在央行货币政策稳健灵活的基调下，资金整体保持宽松。
债券市场震荡走牛，利率震荡后开始逐步下行，10y以下品种利率创新低。久期策略效果更优，利率债涨幅大于信用债。其中，中债总财富指数上涨 1.75%，10y国债收益率最终下行至 2.21%，下行 10bp。二季度，存款利率降息、社融总量偏弱、机构欠配等因素成为了下行催化剂。信用债在城投化债的大环境下继续走牛，收益率大幅下行，部分品种信用利差已经降至历史最低水平，超长期限信用债发行有所放量。
股票市场方面，二季度沪深300下跌-2.14%，中证800下跌-3.27%，创业板指下跌-7.41%。
下跌主要因为市场风险偏好的大幅下降。与上述指数下跌相对应的，是避险类资产的大幅上涨：
在股票资产内部，是国企红利股、垄断央企、出口链企业等与国内经济相对脱敏的公司涨幅明显；
在大类资产配置范围，是国债、黄金、海外市场指数 ETF等避险类资产的大幅上涨。上述风险偏好下行的原因，是资产价格预期的下行。
投资运作方面，债券部分基于宏观和政策的判断，转债方面仓位进行灵活调整，考虑到市场情绪依然一般，转债溢价率水平中性偏高，仓位维持中低配水平。品种上，还是选择公用事业、煤炭有色、半导体、化工、汽车零部件等相关的平衡型可转债。
权益方面，二季度本产品股票部分下跌-6.24%，主要来自5月底以来的市场调整。二季度本产品收益前五大行业包括通信、煤炭、银行、交运、电力设备；损失前五大行业为房地产、商贸
零售、医药、非银金融、钢铁。
4.5报告期内基金的业绩表现
第7页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
截至本报告期末嘉实多元债券 A 基金份额净值为 1.216 元，本报告期基金份额净值增长率为-0.12%；截至本报告期末嘉实多元债券 B 基金份额净值为 1.209 元，本报告期基金份额净值增长率为-0.23%；业绩比较基准收益率为1.75%。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明无。
§5投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
序号项目金额（元）占基金总资产的比例（%）
1权益投资410480238.0115.59
其中：股票410480238.0115.59
2基金投资--
3固定收益投资2157930770.5481.98
其中：债券2157930770.5481.98
资产支持证券--
4贵金属投资--
5金融衍生品投资--
6买入返售金融资产40011506.841.52
其中：买断式回购的买入返售金融资
--产
7银行存款和结算备付金合计21204492.170.81
8其他资产2782356.210.11
9合计2632409363.77100.00
5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
占基金资产净值比
代码行业类别公允价值（元）例（%）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 13638400.00 0.66
C 制造业 102818703.46 4.97
D 电力、热力、燃气及水生产和供应
业1729800.000.08
E 建筑业 34279228.70 1.66
F 批发和零售业 8752000.00 0.42
G 交通运输、仓储和邮政业 11780000.00 0.57
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 28076288.00 1.36
第8页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
J 金融业 125089720.35 6.05
K 房地产业 59320097.50 2.87
L 租赁和商务服务业 24996000.00 1.21
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计410480238.0119.85
5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合无。
5.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号股票代码股票名称数量（股）公允价值（元）占基金资产净值比例（%）
1600030中信证券350004563805820.353.09
2601318中国平安100000041360000.002.00
3601186中国铁建399991034279228.701.66
4601888中国中免40000024996000.001.21
5 000100 TCL 科技 5000000 21600000.00 1.04
6600050中国联通400000018800000.000.91
7000932华菱钢铁400000017720000.000.86
8600048保利发展200000017520000.000.85
9601336新华保险52740015837822.000.77
10600266城建发展422240015791776.000.76
5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号债券品种公允价值（元）占基金资产净值比例（%）
1国家债券253127950.1012.24
2央行票据--
3金融债券1014906430.1049.07
其中：政策性金融债346911323.7016.77
4企业债券20382208.220.99
5企业短期融资券20193802.740.98
6中期票据556999671.8526.93
7可转债（可交换债）292320707.5314.13
8同业存单--
9其他--
10合计2157930770.54104.34
第9页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号债券代码债券名称数量（张）公允价值（元）占基金资产净值比例（%）
101970923国债161250000126951883.566.14
19兴业银行二级
219280221200000124611540.986.03
01
22邮储银行二级
3222801790000094331046.584.56
01
21建设银行二级
4212802580000084710688.524.10
01
523020823国开0878000079712452.603.85
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细无。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细无。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细无。
5.9报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.9.1本期国债期货投资政策无。
5.9.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细无。
5.9.3本期国债期货投资评价无。
5.10投资组合报告附注
5.10.1本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
本基金投资的前十名证券的发行主体中，其中，中信证券股份有限公司出现本期被监管部门立案调查，兴业银行股份有限公司、中国农业银行股份有限公司、中国邮政储蓄银行股份有限公司、中信证券股份有限公司、中国建设银行股份有限公司出现在报告编制日前一年内受到监管部
第10页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
门公开谴责或/及处罚的情况。
本基金对上述主体所发行证券的投资决策程序符合公司投资管理制度的相关规定。
5.10.2基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
5.10.3其他资产构成
序号名称金额（元）
1存出保证金226388.99
2应收证券清算款2479853.14
3应收股利-
4应收利息-
5应收申购款76114.08
6其他应收款-
7其他-
8合计2782356.21
5.10.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号债券代码债券名称公允价值（元）占基金资产净值比例（%）
1 132026 G三峡 EB2 25891315.07 1.25
2113044大秦转债11184653.920.54
3113024核建转债11129626.400.54
4110079杭银转债10898035.100.53
5123169正海转债8177009.700.40
6113064东材转债7891654.480.38
7113050南银转债7559840.310.37
8110058永鼎转债6898184.770.33
9128109楚江转债6656905.780.32
10113663新化转债6551827.570.32
11110064建工转债5642784.870.27
12127069小熊转债5586851.150.27
13127054双箭转债5212943.670.25
14123063大禹转债5119558.070.25
15127044蒙娜转债5040555.240.24
16123177测绘转债5000536.870.24
17113060浙22转债4878991.890.24
18127030盛虹转债4827626.750.23
19123211阳谷转债4792610.420.23
20123184天阳转债4545946.030.22
21118013道通转债4451606.780.22
22123194百洋转债3968009.840.19
第11页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
23127088赫达转债3737523.300.18
24127037银轮转债3670178.080.18
25128083新北转债3651760.520.18
26113549白电转债3617885.080.17
27123035利德转债3528305.910.17
28113673岱美转债3492017.740.17
29128076金轮转债3456172.600.17
30127071天箭转债3378326.990.16
31127083山路转债3367302.930.16
32113675新23转债3221779.210.16
33128128齐翔转23204029.750.15
34128066亚泰转债3063568.220.15
35111004明新转债2931819.220.14
36113051节能转债2679849.350.13
37123085万顺转22644923.820.13
38123225翔丰转债2642782.550.13
39110073国投转债2603164.090.13
40127095广泰转债2574284.030.12
41123214东宝转债2564446.680.12
42118034晶能转债2526486.430.12
43123071天能转债2392964.450.12
44113664大元转债2376852.150.11
45123025精测转债2317186.160.11
46123082北陆转债2265715.140.11
47127078优彩转债2133346.010.10
48128122兴森转债2120710.410.10
49113637华翔转债2065452.780.10
50123090三诺转债2033039.920.10
51123179立高转债1985472.400.10
52123188水羊转债1946051.180.09
53128137洁美转债1932045.220.09
54123160泰福转债1928941.650.09
55118014高测转债1924279.090.09
56127049希望转21889957.030.09
57127028英特转债1880507.520.09
58128143锋龙转债1865008.530.09
59113061拓普转债1780479.040.09
60123171共同转债1735043.360.08
61123091长海转债1724240.020.08
62127064杭氧转债1713546.230.08
63118036力合转债1687699.320.08
64127050麒麟转债1611821.920.08
第12页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
65118012微芯转债1499838.300.07
66123204金丹转债1398056.880.07
67123152润禾转债1335800.760.06
68123076强力转债1311557.260.06
69123022长信转债1265564.050.06
70127075百川转21223993.420.06
71113534鼎胜转债1163374.520.06
72110087天业转债1127151.000.05
73128082华锋转债1118822.300.05
74123157科蓝转债1112853.420.05
75123130设研转债1083406.440.05
76127042嘉美转债1059313.640.05
77123199山河转债1058857.400.05
78123100朗科转债930905.380.05
79113605大参转债868530.210.04
80113629泉峰转债678339.320.03
81123108乐普转2661698.550.03
82113641华友转债563141.930.03
83127020中金转债498656.190.02
84128133奇正转债445905.700.02
85127073天赐转债79625.040.00
5.10.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明无。
5.10.6投资组合报告附注的其他文字描述部分无。
§6开放式基金份额变动
单位：份
项目 嘉实多元债券 A 嘉实多元债券 B
报告期期初基金份额总额1552494413.65681383359.58
报告期期间基金总申购份额8098234.50124957893.26
减:报告期期间基金总赎回份额200615570.55462973118.34报告期期间基金拆分变动份额（份额减--少以“-”填列）
报告期期末基金份额总额1359977077.60343368134.50
注：报告期期间基金总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况
第13页共14页嘉实多元债券2024年第2季度报告
7.1基金管理人持有本基金份额变动情况无。
7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细无。
§8备查文件目录
8.1备查文件目录
(1)中国证监会《关于核准嘉实多元收益债券型证券投资基金募集的批复》；
(2)《嘉实多元收益债券型证券投资基金基金合同》；
(3)《嘉实多元收益债券型证券投资基金招募说明书》；
(4)《嘉实多元收益债券型证券投资基金托管协议》；
(5)基金管理人业务资格批件、营业执照；
(6)报告期内嘉实多元收益债券型证券投资基金公告的各项原稿。
8.2存放地点
北京市朝阳区建国门外大街 21号北京国际俱乐部 C座写字楼 12A层嘉实基金管理有限公司
8.3查阅方式
（1）书面查询：查阅时间为每工作日8:30-11:3013:00-17:30。投资者可免费查阅，也可按工本费购买复印件。
（2）网站查询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn
投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话400-600-8800，或发 E-mail:service@jsfund.cn。
嘉实基金管理有限公司
2024年7月18日