天弘永利债券型证券投资基金
2023年第2季度报告
2023年06月30日
基金管理人:天弘基金管理有限公司
基金托管人:兴业银行股份有限公司
报告送出日期:2023年07月21日天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
§1重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2023年07月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2023年04月01日起至2023年06月30日止。
§2基金产品概况基金简称天弘永利债券基金主代码420002基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2008年04月18日
报告期末基金份额总额28631449631.40份
在充分控制风险和保持资产良好流动性的前提下，投资目标力争为基金份额持有人获取较高的投资回报。
资产配置、固定收益类证券投资策略、权益类证券投资策略投资策略。
业绩比较基准中债新综合指数
本基金为债券型基金，其长期平均风险和预期收益风险收益特征
率低于混合型基金，高于货币市场基金。
基金管理人天弘基金管理有限公司基金托管人兴业银行股份有限公司天弘永利天弘永利天弘永利天弘永利下属分级基金的基金简称
债券A 债券B 债券E 债券C下属分级基金的交易代码420002420102002794009610报告期末下属分级基金的份额总30497081215471631305619727289581
额00.11份656.16份12.26份62.87份
第2页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位：人民币元
报告期(2023年04月01日-2023年06月30日)主要财务指标天弘永利债券天弘永利债券天弘永利债券天弘永利债券
A B E C
1.本期已实现收益48814541.08354983405.3722752376.2037183129.87
-14941210.5
2.本期利润-70773112.14-5423742.11-9302700.70
2
3.加权平均基金份
-0.0050-0.0034-0.0039-0.0037额本期利润
4.期末基金资产净3600947996.25461857971422428264.2897791157.
值093.156469
5.期末基金份额净
1.18081.18171.08951.0619
值注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
天弘永利债券A净值表现业绩比较净值增长业绩比较净值增长基准收益
阶段率标准差基准收益*-**-*
率*率标准差
*率*
*
过去三个月-0.36%0.23%1.67%0.04%-2.03%0.19%
过去六个月2.01%0.23%2.63%0.04%-0.62%0.19%
过去一年1.45%0.21%4.12%0.05%-2.67%0.16%
过去三年23.31%0.29%12.11%0.05%11.20%0.24%
过去五年46.53%0.26%25.00%0.06%21.53%0.20%
自基金合同129.52%0.20%86.57%0.08%42.95%0.12%
第3页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告生效日起至今
天弘永利债券B净值表现业绩比较净值增长业绩比较净值增长基准收益
阶段率标准差基准收益*-**-*
率*率标准差
*率*
*
过去三个月-0.26%0.23%1.67%0.04%-1.93%0.19%
过去六个月2.20%0.23%2.63%0.04%-0.43%0.19%
过去一年1.86%0.21%4.12%0.05%-2.26%0.16%
过去三年24.80%0.29%12.11%0.05%12.69%0.24%
过去五年49.48%0.26%25.00%0.06%24.48%0.20%自基金合同
生效日起至144.06%0.20%86.57%0.08%57.49%0.12%今
天弘永利债券E净值表现业绩比较净值增长业绩比较净值增长基准收益
阶段率标准差基准收益*-**-*
率*率标准差
*率*
*
过去三个月-0.26%0.23%1.67%0.04%-1.93%0.19%
过去六个月2.20%0.23%2.63%0.04%-0.43%0.19%
过去一年1.86%0.21%4.12%0.05%-2.26%0.16%
过去三年24.80%0.29%12.11%0.05%12.69%0.24%
过去五年49.47%0.26%25.00%0.06%24.47%0.20%自基金份额
首次确认日40.85%0.40%31.38%0.07%9.47%0.33%起至今
天弘永利债券C净值表现业绩比较净值增长业绩比较净值增长基准收益
阶段率标准差基准收益*-**-*
率*率标准差
*率*
*
第4页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
过去三个月-0.33%0.23%1.67%0.04%-2.00%0.19%
过去六个月2.05%0.22%2.63%0.04%-0.58%0.18%
过去一年1.55%0.21%4.12%0.05%-2.57%0.16%
过去三年23.68%0.29%12.11%0.05%11.57%0.24%自基金份额
首次确认日23.26%0.29%11.39%0.06%11.87%0.23%起至今
3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变
动的比较
第5页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
注：1、本基金合同于2008年04月18日生效。
2、本报告期内，本基金的各项投资比例达到基金合同约定的各项比例要求。
3、本基金自2016年05月10日起增设天弘永利债券E基金份额。天弘永利债券E基金
份额的首次确认日为2016年05月13日。本基金自2020年05月27日起增设天弘永利债券C基金份额。天弘永利债券C基金份额的首次确认日为2020年05月28日。
§4管理人报告
4.1基金经理（或基金经理小组）简介
任本基金的基证券姓名职务说明金经理期限从业
第6页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告任职离任年限日期日期男，电子学硕士。历任泰康资产管理有限责任公司固
2021收交易员。2017年8月加盟赵鼎龙本基金基金经理年11-8年本公司，历任固定收益机构月
投资部研究员、投资经理助理。
男，应用经济学博士。历任泰康资产管理有限责任公
2021司债券研究员、中国人寿养
杜广本基金基金经理年06-9年老保险股份有限公司债券月研究员。2017年7月加盟本公司，历任投资经理助理等。
男，金融学硕士。历任建信基金管理有限责任公司助
2021
理研究员、中信证券股份有
张寓本基金基金经理年03-13年限公司研究员、2013年1月月
加盟本公司，历任研究员、投资经理。
女，经济学硕士。历任本公固定收益业务总监、
司债券研究员、债券交易
本基金基金经理，兼2012员、光大永明人寿保险有限
姜晓丽任固定收益部、宏观年08-14年公司债券研究员、债券交易
研究部、混合资产部月员。2011年8月加盟本公司，部门总经理历任固定收益研究员等。
注：1、上述任职日期/离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
2、证券从业的含义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》的相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本基金按照国家法律法规及基金合同的相关约定进行操作，不存在违法违规及未履行基金合同承诺的情况。
4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
第7页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
公平交易的执行情况包括：建立统一的研究平台和公共信息平台，保证各组合得到公平的投资资讯；公平对待不同投资组合，禁止各投资组合之间进行以利益输送为目的的投资交易活动；在保证各投资组合投资决策相对独立性的同时，严格执行授权审批程序；实行集中交易制度和公平交易分配制度；建立不同投资组合投资信息的管理及保密制度，保证不同投资组合经理之间的重大非公开投资信息的相互隔离；加强对投资交易行为的监察稽核力度，建立有效的异常交易行为日常监控和分析评估体系等。
报告期内，公司公平交易程序运作良好，未出现异常情况；场外、网下业务公平交易制度执行情况良好，未出现异常情况。
公司对旗下各投资组合的交易行为进行监控和分析，对各投资组合不同时间窗口（1日、3日、5日）内的同向交易的溢价金额与溢价率进行了T检验，未发现违反公平交易原则的异常交易。
本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况，公司旗下各基金不存在因非公平交易等导致的利益输送行为，公平交易制度的整体执行情况良好。
4.3.2异常交易行为的专项说明
本报告期内，本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易次数为1次，投资组合经理因投资组合的投资策略而发生同日反向交易，未导致不公平交易和利益输送。
4.4报告期内基金的投资策略和运作分析
在中美双重去库存的宏观背景下，经济疲弱虽是事实，但市场对经济的体感温度可能已经到了接近0度，与经济有关的板块估值已经非常便宜，不少传统行业的个股已经跌破重置成本。这意味着只要经济有预期差，这部分股票很有可能带来非常强劲的反弹。
前瞻地看，就业压力驱动的稳增长政策可能是潜在的第一个期权；第二期权在于中美库存周期可能于四季度见底，而复盘库存周期与股市的关系，一般股市会略微领先于库存周期见底。
因此在配置方向上，倾向于主力仓位逆势配置与经济有关的方向，包含消费电子、银行、供给侧有大变化的地产链的个券。二季度的变化主要来自于宏观层面的阶段性预期差，4月经济数据再次转弱，地产销售重回低迷，导致宏观周期阶段性利多债市，利率债下行幅度较大。政策层面，货币政策依然维持较为宽松状态，税期也未出现资金波动。行为层面，保险配置力度减弱，但理财配置力度开始涌现，短期信用表现较好，操作上，我们阶段性的加大了长端利率债配置提升底仓久期。
4.5报告期内基金的业绩表现
截至2023年06月30日，天弘永利债券A基金份额净值为1.1808元，天弘永利债券B基金份额净值为1.1817元，天弘永利债券E基金份额净值为1.0895元，天弘永利债券C基金份额净值为1.0619元。报告期内份额净值增长率天弘永利债券A为-0.36%，同期业绩比较基准增长率为1.67%；天弘永利债券B为-0.26%，同期业绩比较基准增长率为1.67%；
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天弘永利债券E为-0.26%，同期业绩比较基准增长率为1.67%；天弘永利债券C为-0.33%，同期业绩比较基准增长率为1.67%。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本报告期内本基金管理人无应说明预警信息。
§5投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
占基金总资产的比例
序号项目金额(元)
（%）
1权益投资3607807626.8610.18
其中：股票3607807626.8610.18
2基金投资--
3固定收益投资31143531813.0187.90
其中：债券31143531813.0187.90
资产支持证券--
4贵金属投资--
5金融衍生品投资--
6买入返售金融资产62007744.500.18
其中：买断式回购的买入
--返售金融资产银行存款和结算备付金合
7328493660.140.93
计
8其他资产287460248.440.81
9合计35429301092.95100.00
5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
代码行业类别公允价值(元)占基金资产净值比例（%）
A 农、林、牧、渔业 33205770.00 0.10
B 采矿业 27718888.60 0.08
C 制造业 2110838903.60 6.32
电力、热力、燃气及水生
D 96953390.00 0.29产和供应业
E 建筑业 681286981.41 2.04
第9页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
信息传输、软件和信息技
I 70384060.00 0.21术服务业
J 金融业 362573609.70 1.09
K 房地产业 172602896.55 0.52
L 租赁和商务服务业 41407659.00 0.12
M 科学研究和技术服务业 - -
水利、环境和公共设施管
N 10835468.00 0.03理业
居民服务、修理和其他服
O - -务业
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计3607807626.8610.81
5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序占基金资产净
股票代码股票名称数量(股)公允价值(元)
号值比例（％）
1601117中国化学39837408329853738.240.99
2002833弘亚数控15459250303928855.000.91
3600970中材国际20084550256078012.500.77
4300408三环集团6978602204821968.700.61
5300737科顺股份21380219195842806.040.59
6002601龙佰集团11314070186682155.000.56
7603337杰克股份9361692178246615.680.53
8001914招商积余11468631172602896.550.52
9688007光峰科技7540688157223344.800.47
10300257开山股份9640334146243866.780.44
5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合
第10页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告占基金资产净
序号债券品种公允价值(元)
值比例（％）
1国家债券1686384818.435.05
2央行票据--
3金融债券8819669705.0726.42
其中：政策性金融债4077363920.1612.21
4企业债券11479451777.0734.39
5企业短期融资券--
6中期票据4987415450.8014.94
7可转债（可交换债）4170610061.6412.49
8同业存单--
9其他--
10合计31143531813.0193.29
注:可转债项下包含可交换债68849379.18元。
5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序占基金资产净
债券代码债券名称数量（张）公允价值(元)
号值比例（％）
121031621进出168500000894322260.272.68
223021023国开107000000704957377.052.11
322002422附息国债246300000642670229.511.93
417020817国开085000000530295890.411.59
523000923附息国债094500000469310040.981.41
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有股指期货。
第11页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.11投资组合报告附注
5.11.1本基金投资的前十名证券发行主体中，【招商证券股份有限公司】于2022年09月
19日收到中国证券监督管理委员会出具责令改正、公开处罚的通报。本基金对上述主体
发行的相关证券的投资决策程序符合相关法律法规及基金合同的要求。
5.11.2基金投资的前十名股票，均为基金合同规定备选股票库之内的股票。
5.11.3其他资产构成
序号名称金额(元)
1存出保证金1721834.73
2应收证券清算款249293908.13
3应收股利-
4应收利息-
5应收申购款36444505.58
6其他应收款-
7其他-
8合计287460248.44
5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序
债券代码债券名称公允价值（元）占基金资产净值比例(%)号
1113641华友转债212436072.300.64
2110081闻泰转债202086082.760.61
3127049希望转2196142806.490.59
4113050南银转债194692458.770.58
5110053苏银转债190153241.590.57
6113065齐鲁转债176080015.130.53
7127045牧原转债169927711.950.51
8127061美锦转债165276362.870.50
9127022恒逸转债145404713.070.44
10123107温氏转债122086120.820.37
11127018本钢转债115620972.350.35
第12页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
12111010立昂转债113234849.730.34
13127040国泰转债105522688.920.32
14127020中金转债101996401.430.31
15110072广汇转债99764377.640.30
16113055成银转债99257610.520.30
17113045环旭转债95843527.190.29
18113623凤21转债91108294.420.27
19110043无锡转债88046906.060.26
20113602景20转债78288519.960.23
21113054绿动转债77763383.890.23
22127032苏行转债72287766.630.22
23 132018 G三峡EB1 68849379.18 0.21
24128131崇达转259754830.310.18
25128109楚江转债59368903.530.18
26110063鹰19转债54944469.370.16
27127027能化转债48045631.200.14
28123128首华转债43974478.830.13
29110085通22转债43092469.860.13
30127030盛虹转债38958473.570.12
31113056重银转债35170370.300.11
32113060浙22转债35059988.510.11
33113033利群转债34140534.100.10
34128134鸿路转债33884308.670.10
35113062常银转债33349320.040.10
36123056雪榕转债33131245.070.10
37110047山鹰转债31838603.390.10
38110089兴发转债30394861.530.09
39123049维尔转债30053380.620.09
40110086精工转债29732115.650.09
41110080东湖转债27263419.340.08
42110062烽火转债25846047.810.08
43127044蒙娜转债24725575.910.07
44113596城地转债24294928.000.07
第13页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
45128108蓝帆转债22780913.920.07
46113046金田转债20291444.870.06
47127026超声转债18218766.490.05
48113657再22转债17384654.120.05
49123115捷捷转债16038111.880.05
50123076强力转债14778293.090.04
51127070大中转债14641928.510.04
52128141旺能转债14173072.150.04
53110075南航转债14008370.980.04
54113545金能转债12535582.550.04
55110073国投转债11091670.120.03
56123126瑞丰转债10793747.850.03
57110067华安转债10780502.240.03
58127067恒逸转210727908.210.03
59118024冠宇转债10432245.530.03
60113644艾迪转债9645262.890.03
61113606荣泰转债9464086.580.03
62113535大业转债9415527.570.03
63123059银信转债8599696.540.03
64123168惠云转债8330057.920.02
65113048晶科转债8004668.360.02
66113569科达转债7605638.290.02
67123147中辰转债7571096.780.02
68113042上银转债7478819.120.02
69127047帝欧转债7410009.540.02
70110087天业转债7259375.090.02
71127033中装转26251969.790.02
72113589天创转债6238872.480.02
73113653永22转债4417260.680.01
74113662豪能转债3583034.290.01
75128063未来转债2878949.980.01
76113600新星转债2718579.450.01
77113632鹤21转债2509694.250.01
第14页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
78113610灵康转债2384027.910.01
79123124晶瑞转22171553.100.01
80113025明泰转债2154094.520.01
81118011银微转债2152830.130.01
82127031洋丰转债1790100.700.01
83113593沪工转债1628922.400.00
84118015芯海转债1481115.350.00
85128137洁美转债1190889.950.00
86113649丰山转债900037.870.00
87118027宏图转债375531.780.00
88123157科蓝转债288126.170.00
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6开放式基金份额变动
单位：份天弘永利债券天弘永利债券天弘永利债券天弘永利债券
A B E C
报告期期初基金份2789440477.19204923831375350188.2381733748.额总额768.098394
报告期期间基金总803121261.25039800697.313438274.31291179882.申购份额303200
减：报告期期间基542853638.82697560878.383168750.8943955468.0金总赎回份额89697报告期期间基金拆分变动份额（份额----减少以“-”填列）
报告期期末基金份3049708100.21547163651305619712.2728958162.额总额116.162687
§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况
第15页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
7.1基金管理人持有本基金份额变动情况
单位：份天弘永利天弘永利天弘永利天弘永利
债券A 债券B 债券E 债券C报告期期初管理人持有的本基金份
----额
6693897
报告期期间买入/申购总份额---
4.93
报告期期间卖出/赎回总份额----报告期期末管理人持有的本基金份6693897
---
额4.93报告期期末持有的本基金份额占基
-0.31--
金总份额比例（%）
注：报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例，比例的分母分别采用各自级别的份额总额计算。
7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
序号交易方式交易日期交易份额（份）交易金额（元）适用费率基金转换
12023-05-2433479841.4740098806.13-
入基金转换
22023-05-2525083494.6829957217.70-
入
3申购2023-05-314187819.394999000.000.0002
4申购2023-05-314187819.394999000.000.0002
合计66938974.9380054023.83
注：基金管理人在本报告期内关于本基金的交易委托天弘基金直销中心办理，根据本基金法律文件及相关法规，依照适用费率收取交易费用，其中适用费率保留至小数点后4位，小数点后第5位四舍五入。
§8影响投资者决策的其他重要信息
8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
本报告期内，本基金未出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过本基金总份额
20%的情况。
8.2影响投资者决策的其他重要信息
本报告期内，本基金未有影响投资者决策的其他重要信息。
第16页天弘永利债券型证券投资基金2023年第2季度报告
§9备查文件目录
9.1备查文件目录
1、中国证监会批准天弘永利债券型证券投资基金募集的文件
2、天弘永利债券型证券投资基金基金合同
3、天弘永利债券型证券投资基金托管协议
4、天弘永利债券型证券投资基金招募说明书
5、报告期内在指定报刊上披露的各项公告
6、中国证监会规定的其他文件
9.2存放地点
天津市河西区马场道59号天津国际经济贸易中心A座16层
9.3查阅方式
投资者可到基金管理人的办公场所及网站或基金托管人的办公场所免费查阅备查文件，在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。
公司网站：www.thfund.com.cn天弘基金管理有限公司
二〇二三年七月二十一日